گفتگوهای سرمایه‌گذاری در مورد ارزهای دیجیتال از پرسش درباره بقای این ارزها به بحث درباره استراتژی‌های تخصیص کارآمد تغییر یافته است. به ویژه، سرمایه‌گذاران نهادی از آزمایش با بیت‌کوین به دنبال دسترسی متنوع به بازار گسترده‌تر ارزهای دیجیتال هستند.
با ارزش بازاری بیش از ۳ تریلیون دلار، ارزهای دیجیتال تقریباً ۱.۵٪ از پرتفوی بازار تمام دارایی‌های قابل سرمایه‌گذاری و فهرست شده را تشکیل می‌دهند که به راحتی برای سرمایه‌گذاران قابل دسترسی هستند (بلومبرگ، WisdomTree، ۳۱ ژانویه ۲۰۲۵).
در سال ۲۰۲۴، سرمایه‌گذاران نهادی شروع به شناخت این موضوع کردند که موقعیت بازار-خنثی برای پرتفوی‌های چند دارایی شامل سرمایه‌گذاری حدود ۱.۵٪ در ارزهای دیجیتال است، همان‌طور که توسط پرتفوی بازار تعیین شده است. آنها همچنین دریافتند که گنجاندن ارزهای دیجیتال در پرتفوی‌های متنوع چند دارایی می‌تواند به طور بالقوه پروفایل‌های ریسک/بازده آنها را بهبود بخشد.
در حالی که تخصیص حدود ۱.۵٪ به ارزهای دیجیتال به یک استراتژی معقول برای سرمایه‌گذارانی که نظریه سرمایه‌گذاری خاصی علیه این کلاس دارایی ندارند تبدیل شد، این سوال مطرح شد که آیا سرمایه‌گذاران باید کل ۱.۵٪ را به بیت‌کوین اختصاص دهند یا این تخصیص را در میان چندین ارز دیجیتال متنوع کنند.
برای پیش‌زمینه، بیت‌کوین بر بازار ارزهای دیجیتال تسلط دارد و ۵۵٪ از کل ارزش بازار را به خود اختصاص داده است. ۱۹ ارز دیجیتال بزرگ بعدی به طور جمعی حدود ۳۳٪ را تشکیل می‌دهند، در حالی که ۱۲٪ باقی‌مانده بین سایر ارزهای دیجیتال توزیع شده است.
این توزیع باعث ایجاد بحث در میان سرمایه‌گذاران نهادی درباره رویکرد بهینه برای سرمایه‌گذاری در ارزهای دیجیتال شده است. طرفداران یک استراتژی متمرکز اغلب ایده سرمایه‌گذاری انحصاری در بیت‌کوین را ترویج می‌کنند. این ترجیح عمدتاً به دلیل سابقه ثابت بیت‌کوین و درک آن به عنوان یک ذخیره ارزش دیجیتال مشابه طلا است. مقاومت و عملکرد تاریخی بیت‌کوین آن را به گزینه‌ای جذاب برای کسانی که به دنبال ورود نسبتاً ایمن به دنیای ارزهای دیجیتال هستند، تبدیل کرده است.
با این حال، طرفداران قوی تنوع نیز وجود دارند. این سرمایه‌گذاران استدلال می‌کنند که پخش سرمایه‌گذاری‌ها در یک سبد از ارزهای دیجیتال می‌تواند از پتانسیل رشد دارایی‌های دیجیتال نوظهور بهره‌برداری کند، در حالی که همزمان ریسک‌های مرتبط با نوسانات هر ارز دیجیتال خاص را کاهش می‌دهد. با تنوع‌بخشی، سرمایه‌گذاران می‌توانند به طور بالقوه از ظهور پروژه‌ها و فناوری‌های نوآورانه جدید در این فضا بهره‌مند شوند و پرتفوی‌های خود را با تحولات گسترده‌تر در اقتصاد دیجیتال هماهنگ کنند.
در نهایت، تصمیم برای تمرکز صرف بر بیت‌کوین یا اتخاذ یک استراتژی سرمایه‌گذاری متنوع به ترجیحات فردی سرمایه‌گذار، تحمل ریسک و چشم‌انداز بازار بستگی دارد. سرمایه‌گذارانی که نظر قوی‌ای درباره برندگان بلندمدت بازار ارزهای دیجیتال ندارند و به دنبال سرمایه‌گذاری بلندمدت هستند، ممکن است یک رویکرد تنوع‌بخشی بر اساس وزن بازار را مفید بیابند. با بلوغ این فضا، سرمایه‌گذاران احتمالاً به دنبال تخصیص‌هایی خواهند بود که با گذشت زمان و همگام با بازار گسترده‌تر ارزهای دیجیتال تکامل می‌یابند.
این مطلب توسط WisdomTree و شرکت‌های وابسته به آن تهیه شده و به عنوان پیش‌بینی، تحقیق یا مشاوره سرمایه‌گذاری در نظر گرفته نشده و توصیه، پیشنهاد یا درخواست خرید یا فروش هیچ اوراق بهادار یا اتخاذ هیچ استراتژی سرمایه‌گذاری نیست. نظرات بیان شده به تاریخ تولید مربوط می‌شود و ممکن است با تغییر شرایط بعدی تغییر کند. اطلاعات و نظرات موجود در این مطلب از منابع اختصاصی و غیر اختصاصی استخراج شده است. بنابراین، هیچ ضمانتی برای دقت یا قابلیت اطمینان داده نمی‌شود و هیچ مسئولیتی به دلیل خطاها و حذفیات (از جمله مسئولیت به هر شخص به دلیل سهل‌انگاری) توسط WisdomTree، هیچ شرکت وابسته، یا هیچ یک از افسران، کارمندان یا نمایندگان آنها پذیرفته نمی‌شود. تکیه بر اطلاعات موجود در این مطلب به صلاحدید خواننده است. عملکرد گذشته شاخص قابل اعتمادی برای عملکرد آینده نیست.
